En 2026, el mercado de memoria DDR entra en un superciclo estructural impulsado por la oferta, con una brecha entre la oferta y la demanda del 7,1%, especialmente notable en el segmento de servidores. Se produce un cambio fundamental en la estructura de la demanda: el sector de servidores representa el 45% del mercado, ya que el consumo de memoria para servidores de IA aumenta entre un 40% y un 50% interanual, convirtiendo a la DDR5 de alta densidad en el principal motor de crecimiento. Mientras tanto, el segmento de PC solo alcanza una cuota del 10%, y el crecimiento de la DRAM móvil se ralentiza significativamente. Los principales fabricantes destinan más del 70% de su capacidad de gama alta a HBM y DDR5, lo que provoca una contracción continua de la oferta de DDR4.
En cuanto a precios, todas las categorías mantienen la marcada tendencia alcista. La memoria DDR5 para servidores experimenta un aumento del 50 % en el precio por módulo en 8 meses, mientras que los precios de la DDR5 para ordenadores de sobremesa se disparan en más de un 400 %. Debido a los recortes de producción, la DDR4 se convierte en un recurso escaso con una gran resistencia a la fluctuación de precios: estos seguirán subiendo en el primer semestre de 2026 y fluctuarán a un nivel elevado en el segundo semestre.
Tecnológicamente, la sustitución total de DDR5 se acelera: su tasa de penetración supera el 60% en el sector de servidores y se convierte en la norma para PC, con la frecuencia base actualizada a 6400 MHz. HBM3E/HBM4 se convierte en la configuración estándar para chips de IA, con un tamaño de mercado que supera los 10 mil millones de USD. Sin embargo, la ocupación de HBM por la capacidad avanzada agrava la escasez de DDR5 yfabricantes nacionalesTodavía no se ha alcanzado la producción en masa de HBM. El ciclo de vida de DDR4 se extiende hasta finales de 2026, y ChangXin Memory Technologies está aumentando la capacidad relacionada.
Se abre una oportunidad de oro para la sustitución de la localización: ChangXin Memory Technologies avanza en la verificación de clientes de DDR5, con el objetivo de alcanzar una cuota de mercado superior al 5 %. Empresas como GigaDevice y Longsys realizan esfuerzos en diferentes ámbitos. Entre los factores favorables se incluyen la financiación pública y la predisposición a la adquisición por parte de los clientes, pero persisten obstáculos como los embargos a las máquinas de litografía EUV, lo que dificulta los avances en el mercado de alta gama.