Το 2026, η αγορά μνήμης DDR εισέρχεται σε έναν διαρθρωτικό υπερκύκλο που βασίζεται στην προσφορά, με ένα χάσμα προσφοράς-ζήτησης 7,1%, το οποίο είναι πιο έντονο στον τομέα των διακομιστών. Μια θεμελιώδης μετατόπιση στη δομή της ζήτησης συμβαίνει: ο τομέας των διακομιστών αντιπροσωπεύει το 45% της αγοράς, καθώς η κατανάλωση μνήμης διακομιστών με τεχνητή νοημοσύνη αυξάνεται κατά 40%-50% σε ετήσια βάση, καθιστώντας την DDR5 υψηλής πυκνότητας τον βασικό μοχλό ανάπτυξης. Εν τω μεταξύ, ο τομέας των υπολογιστών κατέχει μόνο ένα μερίδιο 10% και η ανάπτυξη της DRAM για κινητά επιβραδύνεται σημαντικά. Οι κορυφαίοι κατασκευαστές εκτρέπουν πάνω από το 70% της χωρητικότητας υψηλής τεχνολογίας σε HBM και DDR5, με αποτέλεσμα τη συνεχή συρρίκνωση της προσφοράς DDR4.
Όσον αφορά τις τιμές, όλες οι κατηγορίες διατηρούν την έντονη ανοδική τάση. Η DDR5 για διακομιστές παρουσιάζει αύξηση τιμής 50% ανά μονάδα σε 8 μήνες, ενώ οι τιμές της DDR5 για επιτραπέζιους υπολογιστές εκτοξεύονται κατά περισσότερο από 400%. Λόγω των περικοπών στην παραγωγή, η DDR4 καθίσταται ένας σπάνιος πόρος με ισχυρή ανθεκτικότητα τιμών—οι τιμές θα συνεχίσουν να αυξάνονται το πρώτο εξάμηνο του 2026 και θα κυμαίνονται σε υψηλό επίπεδο το δεύτερο εξάμηνο.
Τεχνολογικά, η πλήρης αντικατάσταση της DDR5 επιταχύνεται: το ποσοστό διείσδυσής της υπερβαίνει το 60% στον τομέα των διακομιστών και γίνεται mainstream για τους υπολογιστές, με την βασική συχνότητα να αναβαθμίζεται στα 6400MHz. Το HBM3E/HBM4 γίνεται η τυπική διαμόρφωση για τα τσιπ τεχνητής νοημοσύνης, με μέγεθος αγοράς που υπερβαίνει τα 10 δισεκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ. Ωστόσο, η κατοχή προηγμένης χωρητικότητας από την HBM επιδεινώνει τις ελλείψεις DDR5 καιεγχώριοι κατασκευαστέςδεν έχουν ακόμη επιτύχει μαζική παραγωγή HBM. Ο κύκλος ζωής της DDR4 παρατείνεται έως το τέλος του 2026, με την ChangXin Memory Technologies να αυξάνει τη σχετική χωρητικότητα.
Ανοίγει το χρυσό παράθυρο για την αντικατάσταση της τοπικής προσαρμογής: Η ChangXin Memory Technologies προωθεί την επαλήθευση πελατών της DDR5, στοχεύοντας σε μερίδιο αγοράς που υπερβαίνει το 5%. Επιχειρήσεις όπως η GigaDevice και η Longsys καταβάλλουν προσπάθειες σε διαφορετικούς συνδέσμους. Ευνοϊκοί παράγοντες περιλαμβάνουν τη χρηματοδότηση από πολιτικές και την τάση για προμήθειες κατάντη, αλλά τα σημεία συμφόρησης, όπως τα εμπάργκο σε μηχανές λιθογραφίας EUV, εξακολουθούν να υφίστανται, καθιστώντας τις καινοτομίες στην αγορά υψηλής τεχνολογίας δύσκολες.
Ώρα δημοσίευσης: 29 Ιανουαρίου 2026
