V roce 2026 vstupuje trh s DDR paměťmi do strukturálního supercyklu řízeného nabídkou, s rozdílem mezi nabídkou a poptávkou ve výši 7,1 %, což je nejvýraznější v segmentu serverů. Dochází k zásadnímu posunu ve struktuře poptávky: sektor serverů tvoří 45 % trhu, protože spotřeba pamětí pro servery s umělou inteligencí meziročně vzrostla o 40–50 %, což činí z DDR5 s vysokou hustotou paměti hlavní hnací silou růstu. Segment osobních počítačů si mezitím drží pouze 10% podíl a růst mobilních DRAM se výrazně zpomaluje. Přední výrobci přesměrovávají více než 70 % své špičkové kapacity na HBM a DDR5, což vede k neustálému poklesu nabídky DDR4.
Co se týče cen, všechny kategorie si udržují prudký rostoucí trend. Serverové DDR5 zaznamenaly za 8 měsíců 50% nárůst ceny modulů, zatímco ceny stolních DDR5 vzrostly o více než 400 %. Kvůli škrtům ve výrobě se DDR4 stává vzácným zdrojem se silnou cenovou odolností – ceny budou v první polovině roku 2026 dále prudce růst a ve druhé polovině roku budou kolísat na vysoké úrovni.
Technologicky se plná náhrada DDR5 urychluje: míra jejího pronikání v serverovém sektoru přesahuje 60 % a stává se běžnou součástí počítačů, přičemž základní frekvence je zvýšena na 6400 MHz. HBM3E/HBM4 se stává standardní konfigurací pro čipy umělé inteligence a pyšní se velikostí trhu přesahující 10 miliard USD. Využití pokročilých kapacit HBM však zhoršuje nedostatek DDR5 adomácí výrobcidosud nedosáhly masové výroby HBM. Životní cyklus DDR4 je prodloužen do konce roku 2026, přičemž společnost ChangXin Memory Technologies navyšuje související kapacitu.
Otevírá se zlaté okno pro substituci lokalizace: ChangXin Memory Technologies postupuje v ověřování pamětí DDR5 zákazníky a cílí na tržní podíl přesahující 5 %. Podniky jako GigaDevice a Longsys vyvíjejí úsilí napříč různými oblastmi. Mezi příznivé faktory patří politické financování a sklon k navazujícím zadávání veřejných zakázek, ale přetrvávají úzká hrdla, jako jsou embarga na litografické stroje EUV, což ztěžuje průlom na trh s high-end produkty.
Čas zveřejnění: 29. ledna 2026
